할리데이비슨(HOG, HARLEY-DAVIDSON, INC. )은 주요 계약을 체결했다.5일 미국 증권거래위원회에 따르면 2025년 7월 30일(이하 "서명일") 할리데이비슨 크레딧 코퍼레이션(이하 "HDCC")은 네바다 주 법인으로 할리데이비슨의 완전 자회사로, HDCC의 오토바이 약속어음 및 담보 계약 포트폴리오의 일부를 델라웨어 주의 KKR 모로우 트러스트(이하 "KKR 트러스트")와 델라웨어 주의 카벤디시 LLC(이하 "카벤디시")에 판매하기로 합의했다.이 거래는 "수익 매각 계약"에 따라 이루어지며, 카벤디시는 태평양 투자 관리 회사 LLC가 투자 관리자로 있는 여러 펀드 또는 별도의 계좌에 의해 직접 또는 간접적으로 소유된다.서명일에 할리데이비슨 금융 서비스 주식회사(이하 "HDFS")는 KKR 모로우 오프코 집합체 LLC(이하 "KKR-OpCoAgg") 및 카벤디시와 각각 구독 계약을 체결했다.이 계약은 HDFS의 보통주 4.9%에 해당하는 주식을 발행하는 내용을 포함하고 있으며, 총 9.8%의 보통주가 발행될 예정이다.각 KKR 및 카벤디시와의 계약은 유사한 조건으로 체결되었다.HDCC는 KKR 트러스트 및 카벤디시와 각각 백북 매각 계약을 체결했으며, 구매자들은 기존 오토바이 계약 포트폴리오를 구매하기로 합의했다.HDCC는 이 거래를 통해 약 40억 달러의 순 현금 수익을 예상하고 있으며, 거래는 2025년 10월경에 완료될 예정이다.또한, HDCC는 KKR 트러스트 및 카벤디시와의 포워드 플로우 매각 계약을 통해 연간 최대 10억 달러의 오토바이 계약을 구매하기로 약속했다.이 계약은 최소 5년 동안 유효하다.HDCC는 서비스 계약을 통해 구매자들이 구매할 것으로 예상되는 자산을 관리할 의무가 있으며, 서비스 수수료는 프라임 오토바이 계약의 경우 연 1.0%, 서브프라임 오토바이 계약의 경우 연 2.5%로 책정된다.구독 계약에 따라 카벤디시와 KKR-OpCoAgg는 HDFS에 총 4,660만 달러를 현금으로 지급하기로 합의했다.HDFS는 이 자
할리데이비슨(HOG, HARLEY-DAVIDSON, INC. )은 2025년 2분기 재무 결과를 발표했고 HDFS 거래를 발표했다.30일 미국 증권거래위원회에 따르면 2025년 7월 30일, 할리데이비슨은 2025년 6월 30일로 종료된 재무 기간에 대한 2분기 결과를 발표하는 보도자료를 발표했다.보도자료의 사본은 현재 보고서의 부록으로 제공된다.할리데이비슨의 CEO인 요헨 자이츠는 "우리의 2분기 결과는 선택적 제품에 대한 어려운 상업 환경과 불확실한 관세 상황의 영향을 받고 있지만, KKR 및 PIMCO와의 HDFS를 위한 전략적 파트너십을 발표하게 되어 매우 기쁘다"고 말했다.HDFS 비즈니스는 거래 후 장부가의 약 1.75배로 평가되었으며, 이는 12억 5천만 달러의 현금을 확보할 것으로 예상된다.이 거래로 확보된 현금은 4억 5천만 달러의 부채를 줄이고, 지난해 발표한 10억 달러 규모의 자사주 매입 프로그램을 가속화하는 데 사용될 예정이다.2025년 2분기 주요 결과는 다음과 같다.• 희석 주당순이익(EPS)은 0.88달러 • HDMC 운영 수익률은 5.9% • HDMC 수익은 전년 대비 23% 감소 • 전 세계 오토바이 출하량은 28% 감소 • 전 세계 오토바이 소매 판매는 전년 대비 15% 감소 • 전 세계 딜러 재고는 전년 대비 28% 감소 • 2025년에 시행된 새로운 또는 증가된 관세의 비용은 1천 3백만 달러였다.HDFS의 운영 수익률은 27.1%였다.HDFS 거래의 주요 내용은 HDFS 비즈니스가 거래 후 장부가의 약 1.75배로 평가되었으며, HDFS는 KKR 및 PIMCO가 관리하는 투자 차량에 4.9%의 일반 주식 지분을 판매하기로 합의했다.HDFS는 향후 5년 동안 연간 프리미엄으로 HDFS의 미래 소매 대출 기원의 약 3분의 2를 판매할 예정이다.이 거래는 할리데이비슨의 현재 시가총액의 약 40%에 해당하는 12억 5천만 달러의 재량 현금을 확보한다.HDFS는 기존의 50억 달러 이상의 소비자 소매 대출 채권 및 유동화된 소비자
